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“H19宝龙2”是2019年7月15日，上海宝龙实业发展（集团）有限公司（下称“上海宝龙实业”）在中国境内公开发行的规模合计6亿元的“19宝龙02”，当前余额4.6332亿元，当期票面利率7.4%。

宝龙计划将利息展期6个月。即1月15日支付的本金4.68亿元于2024年1月15日（含）至2024年7月15日（不含）期间的利息以及本金4.6332亿元于2024年7月15日（含）至2025年1月15日（不含）期间的利息调整至2025年8月15日支付。

发行人称，若《关于调整债券本息兑付安排的议案》表决通过，则发行人将于1月27日兑付本期债券全部剩余本金的1%（即463.32万元）。2025年1月27日支付的463.32万元本金自2024年1月15日（含）至2025年1月15日（不含）期间的利息将于2025年8月15日一起支付，原展期方案约定的2025年7月15日（含）之后的兑付日支付金额将不含2025年1月27日已支付的463.32万元本金。

公告表示，公司将继续全力推进兑付资金的筹措工作：一方面，切实落实销售及资金归集；另一方面，尽力拓展融资渠道，不断优化存量债务结构。此外，宝龙地产也在对其他境内债券进行重组，以缓解债务压力。

未能按期清偿有息债务27.94亿元

值得注意的是，1月6日，上海宝龙实业发布公告，披露了公司其他债务相关事项的最新进展。

公告显示，上海宝龙实业逾期的其他有息债务中9.7亿已经置换为新的贷款，顺利化解原有债务。

截至本公告披露日，上海宝龙实业及合并范围内子公司未能按期清偿的有息债务本金合计27.94亿元，其中未能按期清偿中期票据20.48亿元，银行贷款及其他有息债务7.46亿元。

2023年，上海宝龙实业间接控股股东宝龙地产控股有限公司实现合约销售额275.2亿元，同比2022年下降32.8%。2024年1-11月，宝龙地产实现合约销售额117.33亿元，同比下降55.6%。截至2024年9月30日，公司货币资金余额约23.38亿元，较2023年末下降45.9%；净负债率48.7%，较2023年末上升8.3个百分点。

债务重组计划已获法院批准

另一方面，宝龙地产债务重组计划已获法院正式批准。

12月17日，宝龙地产宣布其债务重组计划已获法院正式批准。宝龙地产称，所有计划条件均已达成，包括至少75%的债权人批准该计划、各方正式签订承诺契据，计划生效日期已于2024年12月17日落实。

据悉，待重组生效日期落实后，公司将向相关计划债权人发行本金总额最多约5.58亿美元的强制可转换债券，即49/60份选项1最高金额的95.5%；假设强制可转换债券的本金额将按转换价每股3.35港元全部转换，合共最多约13亿股转换股份将根据固定汇率1美元兑7.81港元予以发行。

宝龙地产债务重组方案的实施进程相对顺遂。回溯过往，2022年7月26日，宝龙地产公告未能如期偿还2129.4万美元票据本息，宣告境外债违约；2023年12月21日，公司与特别小组成员订立重组条款书，该小组成员分别持有计划债务及现有票据未偿还本金总额的约27%及35.6%，构成初始参与债权人阵营；2024年2月23日，宝龙地产正式发布重组支持协议。同年11月5日公司披露，截至10月4日，持有范围内债务未偿还本金总额约89%的参与债权人已加入经修订及经重列重组支持协议。

11月29日，宝龙地产宣布整体解决方案进展计划会议结果，组别A和B计划均获多数债权人批准。

此番债务重组计划获批，对宝龙地产而言意义重大，有望减轻沉重债务负担，推动财务状况逐步改善。